Margaret24.ru

Деньги в период кризиса
2 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Анализ инвестиции в недвижимость

Что такое оценка эффективности инвестиций в недвижимость


Планируя вложить имеющийся капитал в какую-либо недвижимость, рекомендуется уделить внимание такому понятию как оценка инвестиций в недвижимость.

p, blockquote 1,0,0,0,0 —>

На отечественном рынке многие отечественные инвесторы предпочитают вкладывать имеющийся капитал в разнообразные объекты недвижимости. Это вызвано с тем, что объекты недвижимости всегда пользуются спросом, независимо от экономического состояния государства.

Оценка эффективности инвестиций в недвижимость дает возможность оценить потенциальный уровень доходности, а также подобрать оптимальный объект для вложения имеющегося капитала.

p, blockquote 2,0,1,0,0 —>

Оценка инвестиций в недвижимость. Основные критерии

Вложения в жилье делятся на несколько типов в соответствии с тем, в какой именно объект недвижимости вы решили вложить имеющиеся средства. Инвестирование капитала в недвижимость делится на следующие типы:

p, blockquote 3,0,0,0,0 —>

  1. Приобретение домов и квартир. Этот вид вложения капитала в недвижимость состоит в приобретении жилья для его последующей продажи по более высокой цене или для сдачи его в аренду.
  2. Покупка коммерческой недвижимости. В данном случае инвестор приобретает офисное или торговое помещение с надеждой его выгодно сдавать в аренду.
  3. Покупка участков земли. Этот вид инвестиций предполагает приобретение земли для возведения на ней жилья или коммерческой недвижимости.


Описанные методы вложения имеющегося капитала являются одинаково популярными среди отечественных инвесторов. При грамотном подходе эти методики вложения капитала позволяют получать неплохую прибыль при низком уровнем рисков.

p, blockquote 4,0,0,0,0 —>

Оценка эффективности инвестиций в недвижимость предполагает проведение анализа перечисленных ниже факторов:

p, blockquote 5,1,0,0,0 —>

  1. Период окупаемости. Этот фактор представляет собой срок, по истечению которого ваши инвестиции окончательно окупятся, и инвестор начнет фиксировать чистую прибыль.
  2. Дисконтный доход, который вычисляется путем вычитания из дохода от недвижимости затрат на ее содержание и возведение.
  3. Индекс рентабельности. Этот параметр представляет собой объем прибыли на каждый потраченный рубль.

В процессе осуществления анализа также необходимо обратить внимание на такую особенность, как месторасположения объекта.

p, blockquote 6,0,0,0,0 —>


На практике доказано, что жилая и коммерческая недвижимости приносят существенно больше дохода, если они размещены в мегаполисе, а не в сельской местности.

p, blockquote 7,0,0,0,0 —>

Читать еще:  Как начать инвестировать деньги

При выборе подходящего объекта недвижимости для вложения имеющегося капитала, необходимо сравнивать их по различным критериям. Только при таком подходе вы сможете принять решение, о котором вы никогда не пожалеете.

Методы оценки инвестиций в недвижимость

Принято различать три главных способа оценки эффективности инвестиций в недвижимость, которые позволяют не совершить ошибку в процессе подбора объекта для приобретения.

p, blockquote 9,0,0,0,0 —>

  • Сравнительный способ. Даная технология осуществления анализа пользуется популярностью среди наших соотечественников. Она предполагает сопоставление рассматриваемого объекта недвижимости с похожими вариантами. В процессе проведения анализа рассматривают технические и экономические параметры недвижимости, которые определяют ее прибыльность и стоимость. Сравнительная оценка, при условии грамотного выполнения, дает возможность не только выбрать оптимальный объект для инвестирования, но и узнать, соответствует ли реальная цена недвижимости заявленной.
  • Затратный способ. Эта методика состоит в определении реальной стоимости рассматриваемого объекта недвижимости. Согласно этому методу ни в коем случае нельзя останавливать свой выбор на объектах, стоимость которых выше, чем затраты на строительство аналогичного объекта.
  • Доходная методика. Эта технология осуществления анализа состоит в сравнении прибыли от использования объекта с прибылью от его сдачи в аренду или продажи. Эта технология позволяет оценить потенциальный доход от инвестиций в тот или иной объект недвижимости. Как правило, именно уровень потенциальной доходности имеет определяющее значение в момент, когда инвестор выбирает объект для покупки.


Необходимой точности оценки инвестиций в недвижимость можно добиться лишь путем применения всех описанных выше методик.

p, blockquote 10,0,0,0,0 —> p, blockquote 11,0,0,0,1 —>

Инвестиции в недвижимость входят в число надежных методов вложения капитала в кризисные моменты. Этот метод вложения капитала может похвастаться целым рядом достоинств:

  1. Высокий уровень стабильности. Спрос на недвижимость присутствует всегда, что позволяет получать стабильный доход.
  2. Защита от воздействия инфляции. Так как цена объектов недвижимости постоянно увеличивается, инвестиции в нее является прекрасным методом защиты накоплений.
  3. Высокая прибыльность. В долгосрочном временном отрезке грамотные инвестиции в недвижимость позволяют получать очень высокую прибыль.

(Пока оценок нет)

Анализ эффективности инвестиций в недвижимость

Если в общих чертах представить себе, что такое эффективность инвестиций, то можно вспомнить гениального мальчика – дядю Фёдора и его товарища — кота Матроскина. Взяли/купили лопату – пошли в лес – нашли клад – купили корову – корова даёт молоко – продаём молоко и зарабатываем деньги на свои нужды. Итого все затраты на начальном этапе сводятся к покупке лопаты и отлично покрываются прибылью, если удаётся купить хорошую корову и есть стабильные источники сбыта продукции. Сама схема идеальна только для детской сказки, а не для реалий жизни, но общая суть всё же такова, что все «если» нужно учесть на старте. Есть стартовый капитал, и нужно предусмотреть все нюансы его развития и эффективности в целом перед вложением в какую-либо инвестиционную авантюру.

Читать еще:  Инвестиции в строящуюся недвижимость

Многие считают, что недвижимость – один из наиболее стабильных вариантов для сбережения имеющегося в наличии капитала и запуска его в оборот с получением прибыли. Если отбросить в сторону всяческие форс-мажорные обстоятельства, которые на момент покупки жилья меньше всего могут прийти в голову (пожар, политические конфликты или стихийные бедствия), то вполне неплохой вариант. Но не оценивать общую ситуацию на рынке недвижимости и в политической и общественной жизни равносильно бездумному вложению капитала в рисковые авантюры. По здравой логике покупка дома там, где нередко реки выходят из берегов, вряд ли адекватна даже при красоте местности. Хотя, если предусмотреть удачную страховку, то риск может быть оправдан в случае хорошей окупаемости самого жилья. Анализ эффективности инвестиций как раз и включает трезвое мышление и учёт всех потенциальных рисков.

Первым делом стоит оценить общую ситуацию местности, где планируется покупка жилья. Есть ли в этом регионе спрос на аренду/покупку недвижимости? Стали бы вы сами арендовать квартиру в таком районе, удобно ли всё в ней для жизни?

Следующим этапом анализа эффективности инвестиций в недвижимость станет вопрос окупаемости и прибыльности. Вариант Москвы и Подмосковья отставим в сторону, уж больно крупные стартовые суммы требуются, и рассмотрим для примера эффективность вложения капитала в покупку квартиры в Ярославле. Во-первых, не тмутаракань российская, а красивый исторический центр, привлекающий туристов, и, следовательно, определённые перспективы сдачи приобретённого жилья в аренду, как минимум, посуточно уже точно есть. Во-вторых, выбор недвижимости в историческом сердце сделает её привлекательной и для последующей перепродажи.

Квартиру в новостройке в Ярославле можно приобрести по ценам как минимум в районе 2-2,5 млн. рублей. На вторичном рынке можно приобрести 1-комнатную квартиру по цене порядка 1,5 млн. рублей. При этом цены на аренду такого жилья варьируются от 7 до 18 тысяч рублей в месяц, а при сдаче квартиры посуточно – от 1500 до 3000 рублей. Для анализа окупаемости и доходности инвестиций в приобретение недвижимости в Ярославле возьмём в пример покупку квартиры за 1,5 млн. рублей. При сдаче её в долгосрочную аренду по цене в 12 тысяч рублей/месяц за год получаем доход в 144 тысячи. Для окупаемости вложенной суммы потребуется как минимум 10 лет, но за такой период придётся ещё и влаживать средства в обновление состояния жилья. Итого, получаем главный минус инвестиций в недвижимость – длительную окупаемость.

Читать еще:  Инвестиции от 10 рублей

Если рассматривать посуточную сдачу квартиры в аренду, то при сумме в 1500-2000 рублей при среднем 90 дней в год получаем 135-180 тысяч рублей, что почти соизмеримо (или даже может превышать) годовой доход при долгосрочной аренде. С учётом того, что город относится к Золотому кольцу России и пользуется популярностью, как у туристов российских, так и из стран СНГ, то вероятность спроса на посуточную аренду жилья довольно велика, и эффективность инвестиций в недвижимость с дальнейшей эксплуатацией жилья таким способом имеет определённую выгоду.

Резюмируя общий анализ эффективности инвестиций в недвижимость, можно отметить:

  1. Плюс – относительно высокая надёжность по сравнению с банками или риском вложения в частный бизнес, а минус – долгий срок окупаемости, поэтому если капитал ограничен, то просто не вариант.
  2. Выбирая наиболее выгодный в плане инвестиций объект недвижимости, стоит оценить удобство его расположения, окружающую инфраструктуру, общий вид жилья и ситуацию в регионе в целом. Т.е. важно учесть все нюансы, которые будут впоследствии играть весомую роль для дальнейшей сдачи в аренду или перепродажи этого объекта, от чего зависит и процент вероятности рисков и окупаемости такого инвестирования.
  3. В большинстве случаев сдача приобретённого жилья в аренду посуточно выгоднее долгосрочной аренды.
Ссылка на основную публикацию
Adblock
detector